¿Conoces los riesgos de invertir en criptomonedas?

Cada vez son más las personas que deciden invertir en criptoactivos como las criptomonedas (Bitcoin, Ethereum, etc.), pero muchas de esas personas desconocen los riesgos. De hecho, según la Autoridad de Conducta Financiera Británica (FCA) el 20% de los propietarios de criptoactivos daban por hecho que contaban con la misma protección que frente a los productos tradicionales de la banca. Todo lo anterior, ha supuesto que los gobiernos de diferentes países estén elaborando normativas para proteger a los consumidores y que diversas entidades les estén advirtiendo de los riesgos de invertir en criptoactivos. En este artículo queremos comentarte cuáles son esos riesgos para que, si quieres invertir en estos activos, lo hagas con más información y seguridad.

Las redes sociales e internet permiten que todos tengamos acceso a mucha información y a un gran número de datos y esto, es positivo, sin embargo, cuando se trata de invertir es necesario ser especialmente cautelosos puesto que se corre el riesgo de perder todo el dinero.

Junto con todo lo anterior, es importante destacar que actualmente existen más de 17.000 criptoactivos diferentes por lo que es importante elegir correctamente y requieren un gran consumo de energía cuando se realizan actividades de minería, por ejemplo, por lo que tienen un elevado impacto en el medioambiente.

¿Cuáles son los principales riesgos de invertir en criptoactivos?

La Unión Europea ha emitido un comunicado recientemente en el que destaca algunos de los riesgos que pueden correr los consumidores a la hora de invertir en criptoactivos. Los principales riesgos son los siguientes:

• Fluctuaciones de precios. Una de las características más destacadas de los criptoactivos es que pueden sufrir fluctuaciones de su precio muy grandes ya que se basan solamente en la demanda existente entre los consumidores. Esto puede suponer que un inversor podría perder todo su dinero o incluso una gran parte de forma rápida.
• Información poco clara. En ocasiones la información relativa a los criptoactivos se ofrece de forma sesgada ya que se habla únicamente de los beneficios que se pueden obtener, pero no se comentan los riesgos que se corren. Por otro lado, algunos influencers en las redes sociales publicitan los criptoactivos sin ofrecer toda la información necesaria para hacer una inversión con seguridad.
• Falta de transparencia. La forma en la que se realizan las transacciones de los criptoactivos no suele ser transparente en algunas plataformas. Además de lo anterior, debido a la concentración en la posesión de criptoactivos, en ocasiones, los precios y la liquidez se ven afectados, por lo que si quieres vender los que posees podrías tardar más de lo que esperas y no obtener el precio esperado.
• Falta de protección y de regulación. Como decíamos anteriormente, una gran parte de consumidores piensan que los criptoactivos están protegidos al igual que otros productos o servicios financieros de la banca, sin embargo, esto no es así y por eso muchos países están desarrollando nuevas normativas para regular las inversiones en criptoactivos y evitar fraudes y estafas. Tal y como veremos en el siguiente apartado, se está desarrollando un reglamento a nivel europeo y en España se han tomado varias medias por parte el Banco de España y la Comisión Nacional del Mercado de Valores.
• Existencia de problemas de seguridad. Algunas plataformas de intercambio de criptoactivos y monederos electrónicos han sido víctimas de ciberataques que han hecho que sus clientes perdieran los activos, que se suspendiera el servicio o que se perdieran las claves privadas con las que acceden los clientes. Por ejemplo, la plataforma de DeFi (finanzas descentralizadas) PolyNetwork fue hackeada en el mes de agosto de 2021 por valor de 600.000 euros, puesto que se aprovechó una vulnerabilidad en el algoritmo de encriptación de las wallets.
• Productos complejos. Algunos de los productos que se ofrecen en el mercado de los criptoactivos son especialmente complicados y pueden suponer un aumento en las pérdidas. Esto supone que la inversión en criptoactivos no sea adecuada para determinados consumidores que no tienen la información o el conocimiento precisos.
• Fraude. En el mundo de los criptoactivos existe también el fraude porque hay activos falsos que se utilizan con la finalidad de robar el dinero a los consumidores mediante determinadas técnicas como el phishing (método para engañar y conseguir contraseñas y números secretos). Además, las autoridades europeas advierten a los consumidores de que no existe un procedimiento para reclamar puesto que no están amparados por las normas que se aplican en la Unión Europea para servicios financieros.

¿Qué medidas se están tomando en España para evitar los riesgos?

A la espera de que se elabore una normativa a nivel europeo que regule los criptoactivos, el Banco de España y la Comisión Nacional del Mercado de Valores han emitido una circular por la que se regulan los requisitos de las campañas publicitarias para la inversión en criptoactivos. Además, el Banco de España ha creado un registro en el que se deben inscribir todas aquellas empresas que ofrezcan en España determinados servicios relacionados con los criptoactivos, como el intercambio de criptomonedas por monedas en curso legal y los monederos digitales. Estas empresas, además, deberán aplicar medidas para evitar el blanqueo de capitales y la financiación del terrorismo. Sin embargo, las medidas tomadas por estas dos entidades son insuficientes porque no cubren todos los riesgos que corren los consumidores a la hora de invertir en criptoactivos.

A nivel europeo la propuesta de reglamento del Parlamento Europeo y del Consejo en relación con los mercados de criptoactivos, por el que se modifica la directiva conocida como MICA, es la primera propuesta de regulación de criptoactivos en la Unión Europea y tiene como objetivo la armonización normativa en todos los países que pertenecen a la Unión.

Los usuarios también pueden tomar medidas para protegerse como informarse con profesionales de prestigio que conozcan el mercado de los criptoactivos y asesorándose con consultores fiscales para saber cuáles son las implicaciones fiscales de una inversión en criptoactivos en España, qué impuestos se deben pagar, cómo y cuándo.